关于金融资产投资公司开展债转股有何规定

　　所谓债转股，是指国家组建金融资产管理公司，收购银行的不良资产，把原来银行与企业间的债权、债务关系，转变为金融资产管理公司与企业间的股权、产权关系。

　　网友咨询：

　　关于金融资产投资公司开展债转股有何规定？

　　律师解答：

　　金融资产投资公司确定作为债转股对象的企业应当具备以下条件：

　　（一）发展前景良好但遇到暂时困难，具有可行的企业改革计划和脱困安排；

　　（二）主要生产装备、产品、能力符合国家产业发展方向，技术先进，产品有市场，环保和安全生产达标；

　　（三）信用状况较好，无故意违约、转移资产等不良信用记录。

　　金融资产投资公司开展债转股，应当符合国家产业政策等政策导向，优先考虑对拥有优质优良资产的企业和发展前景良好但遇到暂时困难的优质企业开展市场化债转股，包括：

　　（一）因行业周期性波动导致困难但仍有望逆转的企业；

　　（二）因高负债而财务负担过重的成长型企业，特别是战略性新兴产业领域的成长型企业；

　　（三）高负债居于产能过剩行业前列的关键性企业以及关系国家安全的战略性企业；

　　（四）其他适合优先考虑实施市场化债转股的企业。

　　律师补充：

　　金融资产投资公司收购银行债权应当严格遵守洁净转让、真实出售的原则，通过评估或估值程序审慎评估债权质量和风险，坚持市场化定价，实现资产和风险的真实完全转移。银行债权评估或估值可以由金融资产投资公司会同银行对企业进行尽职调查后确定，也可以由独立第三方实施。银行债权转让可以采取招标、拍卖等公开方式，也可在评估或估值基础上自主协商确定公允价格，允许金融资产投资公司折价收购银行债权。金融资产投资公司对企业进行股权投资后，由企业将股权投资资金全部用于偿还银行债权的，应当与企业约定在合理期间偿还银行债权，并约定所偿还银行债权的定价机制，确保按照实际价值偿还银行债权。金融资产投资公司应当与企业约定必要的资金用途监管措施，严格防止企业挪用股权投资资金。

　　债转股对象和条件由金融资产投资公司、债权银行和企业根据国家政策依法自主协商确定，转股债权及股权价格按市场化原则确定。对于涉及多个债权银行的，可以由最大债权银行或主动发起债转股的债权银行牵头成立债权人委员会进行协调。经过法定程序，债权可以转为普通股，也可以转为优先股。

　　【法律依据】

　　《金融资产投资公司管理办法》

　　第三十五条　金融资产投资公司确定作为债转股对象的企业应当具备以下条件：

　　（一）发展前景良好但遇到暂时困难，具有可行的企业改革计划和脱困安排；

　　（二）主要生产装备、产品、能力符合国家产业发展方向，技术先进，产品有市场，环保和安全生产达标；

　　（三）信用状况较好，无故意违约、转移资产等不良信用记录。